Annuïteiten hypotheek
Een annuïteiten hypotheek is een vorm die lagere aanvangslasten kent. Deze aflossingsvorm houdt in dat, bij een gelijkblijvend hypotheekpercentage gedurende de looptijd van de lening, de jaarlijkse som van rente en aflossing gelijk blijft. Het vaste jaarlijkse bedrag - de annuïteit ? bestaat immers uit twee delen: een rente- en een aflossingsdeel.
Omdat rente en aflossing tezamen jaarlijks één vast bedrag vormen (bij gelijkblijvende rente) wordt het aflossingsbestanddeel jaarlijks groter. Het gevolg hiervan is dat de netto maandlast weer stijgt: als het rentebestanddeel daalt, neemt de fiscale aftrekmogelijkheid immers navenant af. In het begin van de looptijd, als de aflossingsbedragen nog gering zijn, is dit nauwelijks merkbaar maar later in de looptijd des te meer.
Ondanks dat de annuïteiten
hypotheek lagere aanvangslasten kent, is de hypotheek in
tegenstelling tot andere aflossingsvormen per saldo toch duurder.
Voordelen
van de annuïtaire
aflossing:
- Lage
(aanvangs)lasten: de geldnemer kan in het algemeen meer lenen dan
met een lineaire hypotheek;
- Veel inflatievoordeel:
uitgaande van inflatiecorrectie in het inkomen is het
inflatievoordeel relatief groot omdat bij deze aflossingsvorm het
grootste deel van de aflossing pas tegen het einde van de looptijd
wordt betaald.
Nadelen
van de annuïtaire
aflossing:
- Nauwelijks vermogensvorming in
de eerste jaren: bij een rente van 7% is na 10 jaar (op een looptijd
van 30 jaar) ongeveer 14% van de hoofdsom afgelost;
- Toenemende nettolasten in de
loop der jaren: (het aftrekbare) rentedeel in de annuïteit wordt
immers steeds kleiner;
- Relatief
hoge rentelasten: omdat de hoofdsom bij aanvang minder snel wordt
afgelost dan bij de lineaire hypotheek, is in totaal meer rente
verschuldigd. Deze rente is overigens wel aftrekbaar.